Trong tuần qua, các thông tin đáng chú ý như Bộ Tài chính đề xuất nâng thuế xuất khẩu và giảm thuế nhập khẩu các mặt hàng thép xây dựng; Ngân hàng Nhà nước chấp thuận hỗ trợ cho nhóm cổ phiếu ngân hàng…. Ngày đáo hạn hợp đồng phái sinh cùng với những thông tin trên có thử thách lớn và đầy kịch tính đối với tâm lý nhà đầu tư. Thời gian thử thách này có thể kéo dài, nên các nhà đầu tư cần chờ đợi tín hiệu rõ ràng hơn để mời trạng thái mua hoặc chờ đợi cơ hội tốt hơn. Vậy sự chờ đợi cơ hội đấy diễn ra như thế nào? Các bạn cùng tham khảo bài biết “Chứng khoán phái sinh: Chờ cơ hội rõ ràng hơn mua cổ phiếu” sau đây nhé.
Chứng khoán quốc tế ổn định
Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Mỹ tăng vọt 0,9% trong tháng 6/2021; và tăng 5,4% so với cùng kỳ năm ngoái; vượt xa dự báo trước đó của các chuyên gia, khiến giới đầu tư toàn cầu trở nên thận trọng.
Lần đầu tiên trong hàng thập kỷ qua; lãi suất trái phiếu chính phủ 10 năm của Mỹ đi ngược hoàn toàn với diễn biến của CPI. Điều này xảy ra là do dòng tiền lớn đang tìm đến nơi trú ẩn có rủi ro thấp như trái phiếu.
Thế giới tuần qua có nhiều sự kiện: công bố số liệu GDP của Trung Quốc 6 tháng đầu năm 2021; công bố số liệu lạm phát của Mỹ 6 tháng đầu năm 2021; buổi điều trần của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) trước Quốc hội…; nhưng các chỉ số chứng khoán quốc tế không biến động mạnh.
Có nhiều kịch tính xảy ra trên nền chứng khoán trong nước
Theo phân tích kỹ thuật, trên khung đồ thị giờ; VN30-Index và VN30F1M xuất hiện các cây nến rút chân tại vùng hỗ trợ 1.400 điểm. Có những lúc tưởng chừng như VN30-Index đã thủng ngưỡng hỗ trợ; rơi trở lại vòng xoáy bán tháo; thì dòng tiền chờ mua đã kịp thời cứu nguy và hình thành đáy sau thấp hơn chỉ 10 điểm so với đáy trước.
Cú rũ mạnh có thể giúp động lực hồi phục của thị trường chung kéo dài sang nửa đầu tuần này; dư địa hồi phục sẽ là vùng kháng cự tâm lý 1.480 – 1.500 điểm.
Dự báo xu hướng theo phân tích kỹ thuật
Các chỉ báo ít biến động so với phiên liền trước. Stochastic Oscillator giảm nhẹ gần cắt xuống ngưỡng quá mua; chỉ báo RSI (14) giảm không đáng kể vẫn duy trì trên vùng quá mua. MACD giảm, đồng thời khoảng cách với đường tín hiệu giảm trên mức 0. Đồ thị VN30 ở xu hướng TĂNG. VN30 đang trong những phiên thử thách ngưỡng cản 819-822.
Hỗ trợ ngắn hạn Daily Trading ở mức 815.92 điểm. Kháng cự ở mức 822.25 điểm.
Nhà đầu tư chờ đợi cơ hội rõ ràng hơn
Sự hồi phục hai phiên cuối tuần qua mang nhiều yếu tố kỹ thuật; một phần bởi tình trạng quá bán xảy ra ở nhiều mã blue-chips dẫn dắt thị trường trước đó như HPG, VPB…, một phần khác là do mức hỗ trợ mang tính tâm lý 1.400 điểm của VN30-Index.
Sự hồi phục nhanh mà không đi kèm thanh khoản cao; có thể khiến dư địa tăng trưởng bị hạn chế. Vì thế, chiến lược giao dịch phái sinh trong tuần mới nên ưu tiên mua bán trong biên độ với tỷ trọng nhỏ và mục tiêu ngắn hạn; hoặc đứng ngoài quan sát để chờ đợi cơ hội rõ ràng hơn.
Theo đó, mở vị thế mua (Long) khi giá điều chỉnh về mức hỗ trợ mạnh đã được kiểm chứng là 1.410 – 1.420 điểm và cắt lỗ trong trường hợp khu vực 1.400 điểm bị sập gãy. Ngược lại, canh mở vị thế bán (Short) khi giá có các phản ứng xấu và tạo mẫu hình đảo chiều ngắn hạn trong vùng 1.490 – 1.500 điểm.
Đối với nhà đầu tư sử dụng chiến lược theo xu hướng; không nên tham gia thị trường lúc này khi các hợp đồng tương lai thiếu vắng xu hướng ngắn hạn.
Diễn biến giao dịch chuỗi 3 phiên cuối tuần
Theo kế hoạch, người viết mở vị thế mua tại vùng nền hỗ trợ 1.440 – 1.450 với tỷ trọng nhỏ; nhưng nhanh chóng phải đóng lệnh khi cận dưới bị phá vỡ. Sau đó là chuỗi 3 phiên cuối tuần đứng ngoài quan sát hoàn toàn.
Theo kinh nghiệm, trong các pha điều chỉnh sâu từ xu hướng tăng dài hạn nhưng chưa hình thành được mẫu hình trung hạn rõ ràng chính là giai đoạn giao dịch có xác suất thấp nhất. Kiên nhẫn để chờ đợi cơ hội chín muồi chính là tư duy phù hợp mà nhà đầu tư nên áp dụng cho tuần giao dịch mới.
Chiến lược đầu tư cho các nhà đầu tư
VN30 có khả năng hồi và thử thách ngưỡng 820 trong phiên tiếp theo; vì vậy SSI khuyến nghị nhà đầu tư nên áp dụng chiến thuật mua khi VN30 điều chỉnh về gần ngưỡng hỗ trợ 816-817; và chốt lời nhanh khi VN30 chạm 820, cut lost ở 815.
Trong trường hợp VN30 vượt qua ngưỡng 820-821 với khối lượng cao và độ rộng thị trường lớn; nhà đầu tư quay lại mua và chốt lời ở ngưỡng cản tiếp theo là 823 điểm. Tuy nhiên, thời gian thử thách ngưỡng 820 có thể kéo dài; nên nhà đầu tư cần chờ đợi tín hiệu vượt 820 rõ ràng để mở trạng thái mua; nếu không nên dừng trading và chờ đợi cơ hội khác.